بهروزرسانی روزانه بازار:
این تحلیل ترکیبی از دادههای پوزیشنگیری مشتقات بایننس و معیارهای درآمد آنچین اتریوم رو بررسی میکنه.
بررسی حجم خالص تیکر تجمعی / موقعیتهای باز اتریوم در بایننس (24 ساعته)
موقعیتهای باز (Open Interest) اتریوم در بایننس بهطور قابلتوجهی از 8 میلیارد دلار به 3.9 میلیارد دلار کاهش پیدا کرد.
این کاهش از حدود 14 ژانویه شروع شد و تا زمان نگارش این تحلیل ادامه داشت.
این یعنی تقریباً 50% کاهش در کل قراردادهای مشتقات باز.
افزایش شدید CVD از 4 فوریه
اگه روی دورهای که از 4 فوریه شروع شده تمرکز کنیم، CVD (دلتای حجم تجمعی) از 2.4 میلیارد دلار به 4.15 میلیارد دلار افزایش پیدا کرد.
این یعنی اکثر پوزیشنهای بستهشده، شورت بودن، در حالی که پوزیشنهای لانگ باز موندن.
این نوع پوزیشنگیری اغلب نشوندهنده خوشبینی بیش از حده، خصوصاً وقتی که توسط مشتقات هدایت بشه.
بررسی درآمد روزانه بلاکچینها - تمام پروتکلها
نمودار دوم، درآمد کل روزانه بلاکچین رو در چندین شبکه دنبال میکنه.
درآمد کل اتریوم عمدتاً از کارمزد گس میآد که کاربرا برای موارد زیر پرداخت میکنن:
- انتقال ETH بین کیف پولها
- سواپ در صرافیهای غیرمتمرکز
- تعامل با قراردادهای هوشمند (وامدهی دیفای، NFT و غیره)
- لیکوییدیشنها، که در بازارهای پرنوسان یا نزولی افزایش پیدا میکنن
نمودار یک افزایش ناگهانی در درآمد روزانه اتریوم رو نشون میده که به سطح نزدیک 6 میلیون دلار در روز رسیده.
رویدادهای کلیدی درآمد:
6 فوریه: درآمد اتریوم به 5.8 میلیون دلار رسید
آخرین باری که سطوح مشابه رو دیدیم 31 ژانویه 2026 بود، وقتی درآمد به 5.88 میلیون دلار رسید. اون افزایش همزمان با افت قیمت ETH از بالای 2700 دلار بود.
آخرین بار که درآمد ETH از 6 میلیون دلار عبور کرد، 13 اکتبر 2025 بود، زمانی که ETH بعداً از سقف بالای 4250 دلار اصلاح کرد.
جمعبندی نهایی
بستهشدن اکثر پوزیشنهای شورت در بازار مشتقات نشون میده که بسیاری از معاملهگران لوریجدار الان روی افزایش قیمت اتریوم شرطبندی میکنن، که سیگنالی از موج خوشبینی بین بازیگران بازاره.
این دیدگاه با افزایش قابلتوجه درآمد شبکه اتریوم تأیید میشه که به فعالیت خرید قویتر اشاره داره.
اگه این تحلیل براتون مفید بود و میخواید از تحلیلهای بعدی حمایت کنید، میتونید از لینک زیر عضو بشید: